《为什么我们的钱变薄了》 - 易谦网

本文在美国出版时的名字是《政府对我们的钱干了什么》，至于中文为何这么翻译，不是我们关注的重点，了解钱为什么变少了才是核心；本文将和大家来解读一下罗斯巴德教授如何剖析如今已和我们生活如影随形的通货膨胀。

通货膨胀是大家在各类媒体中经常看到的金融名词，但是通货膨胀确切的定义，能说得清楚的人可就不多了。其实这也不能怪大家，因为通货膨胀确切的定义，随着时间的改变会发生变化。

1963年，罗斯巴德教授对于通货膨胀的定义是：在没有相应金属货币存量增加的情况下，货币替代品增加了——这一定义的前提是货币体系实行金本位（我们下面对于通货膨胀的讨论也以金本位作为大前提）。

管理者多印货币（我们称之为新钱），是为了刺激经济，新钱放仓库里是起不到刺激经济的作用的，所以需要找人去花新钱——那么谁能担此重任，帮着国家去消费呢？答案是，那些距离政治权力近的群体（这些人拿着无中生有的新钱，到市场上大肆消费，制造出一片欣欣向荣的假象）。

随着新钱的散播，商品出现了供不应求的情景，各类商品的物价纷纷上涨；老百姓一看各种东西都在涨价，于是大家也开始积极行动起来，拿出存款消费，因为大家都怕涨价之后，手上钱的购买力会下降。

这部分无中生有的新钱通过制造出供不应求的假象，刺激了国家的经济，代价则是商品纷纷涨价——普通老百姓手中的存款以及工资，虽然在绝对数值上没有减少，但是购买力却大幅度缩水，而罪魁祸首就是通货膨胀。

（二）有人可能会表示，政府需要钱来刺激经济，完全可以通过增加税收来达到目的，为什么要无中生有造新钱来达到目的呢？

人类有一种被称为损失厌恶的心理现象，这种心理现象会导致禀赋效应的发生——简单来说就是多向老百姓收一块钱税，他们的痛苦远远不是得到一元钱能弥补的，大致而言，需要多赚两点五元，才能弥补这一元钱的损失。

如果政府不通过印钱，而是通过收税增加30个单位的购买力，那么这30个单位多收的税，会让老百姓感觉失去了75个单位的财富——这种情况下，不用等下一轮的选举，政府人员直接就被愤怒的选民抬出办公室了。

布雷顿森林体系：是1944年7月全世界44个国家的代表在美国布雷顿森林公园确立的货币体系。

这一体系有两个要点：一是美元与黄金直接挂钩，挂钩价格是35美元兑换一盎司黄金；其他参与国的货币与美元挂钩，各国的中央银行可以按这个定价向美国政府兑换黄金。

二是成立国际货币基金组织和世界银行——两者的工作是控制汇价，以及为二战之后的欧洲恢复工作提供援助。

罗斯巴德教授认为：虽然布雷顿森林体系让美国实现了将美元变成国际货币体系核心的目的，但是此举无疑是作茧自缚——因为美国出于自身利益的考虑，推动这一体系的解体是迟早的事情。

美国政府已经习惯了通过印钱来渡过危机，但这套玩法用到布雷顿森林体系中，就不生效了——外国中央政府见美国大把印钱，对于后果一清二楚的它们会拿自己手头的美元，去美国要求按35美元一盎司黄金比价，换回黄金。

美国印的钱越多，外国央行要求兑换的黄金越多（可以想象，最终美国手上只剩下一大堆美元，国库里一盎司黄金都不剩）；在金本位制度下，美元的价值来自于黄金，如果美国没有了黄金，美元就和白纸无异了。

罗斯巴德教授曾预言：美国迟早会亲手推翻布雷顿森林体系；同时，他进一步预言了体系解体后会发生的事情：布雷顿森林体系解体后，完全信用基础的货币将取代黄金成为本位货币，货币供应量将大幅超越以前。

罗斯巴德教授认为：还会出现汇率的持续波动、债务的急剧增加，随后而来的则是不可避免的通货膨胀和金融危机；政府会出手救市，对货币和信贷的控制会更加集中，控制也将变得更为频繁。

之后的历史印证了上述预言。由于美国深陷越南战争的泥沼，入不敷出，导致巨额财政赤字；各国担心美元价值难以维系，排队去美国央行要求赎回黄金——最终尼克松政府由于顶不住这种压力，于1971年8月宣布，不再接受美元兑换黄金的业务，此举导致布雷顿森林体系直接解体。

在布雷顿森林体系解体之前：全球储备货币总量为380亿美元，一盎司黄金折合35美元；在布雷顿森林体系解体之后：全球储备货币大肆泛滥，如今已经超过五万亿美元。

与此相对应的是：美元价值大幅贬值——截止2021年8月，一盎司黄金的价格已经超过1800美元（从35到1800，意味着美元购买力的持续缩水，这就是通货膨胀的危害）。

【三】在无法回归金本位的情况下，普通人如何利用本文知识抵御通货膨胀

今天的世界，想彻底回归金本位基本是异想天开的事情，这也间接的表明，人为制造的通货膨胀已经无法避免；俗话说：没有利益就没有伤害，与其坐等天上掉馅饼，不如努力学习提升认知来面对或将来临的风险。

如果在布雷顿森林体系解体时，我们持有黄金而不是美元，那么到了今天，将会获得超过50倍的投资收益，虽然这个业绩无法与巴菲特相比，但是足以让我们避开通货膨胀对我们的伤害。相反，如果布雷顿体系解体时我们持有的是美元，那现在只能欲哭无泪了。

近几年来，大家最直观的感受就是通货膨胀——物价时时涨，工资不涨，原来的价格已经买不到和之前同样的商品了；都说现在买房子很容易，但想卖出就难了，刚性需求不再而金融属性犹在的房地产已经让人避之不及。

国家亡，百姓苦，国家兴，百姓亦苦！通货膨胀作为政客的工作，一方面制造出了虚假繁荣，一方面却在收割百姓的财富！对于普通人来说，合理适度的必须消费以外，要想保住财富，律己学习进而优化思想和行为才是正途。